ETF: কম খরচে বৈচিত্র্যের সুবিধা থাকা সত্ত্বেও ETF-তে বিনিয়োগের ক্ষেত্রে কি কি ঝুঁকি জড়িত তা জানুন

একটি এক্সচেঞ্জ-ট্রেডেড ফান্ড (ETF), যাকে সংক্ষেপে ইটিএফ বলা হয়, এটি মূলত একটি বিনিয়োগের ঝুলি যা স্টক এক্সচেঞ্জের মতো কাজ করে। এটি একাধিক কোম্পানির শেয়ার, বন্ড, komoditi বা অন্যান্য সম্পদের সমষ্টি মালিকানাধীন হতে পারে।

ETFগুলির কয়েকটি মূল সুবিধা রয়েছে:

• বৈচিত্র্যকরণ: একটি ETF কেনার মাধ্যমে আপনি এক ঝটকায় বিভিন্ন কোম্পানিতে বা সম্পদে বিনিয়োগ করতে পারেন, যা আপনার ঝুঁকি কমিয়ে দেয়।
• সুবিধাজনক: ETFগুলি স্টকের মতো কেনাবেচা যায়, তাই আপনি যেকোনো সময় কেনা বা বিক্রি করতে পারেন।
• কম খরচে: ETFগুলি সাধারণত মিউচুয়াল ফান্ডের চেয়ে কম ব্যয়বহুল কারণ এগুলি সক্রিয়ভাবে পরিচালিত হয় না।

ETFগুলি বিভিন্ন ধরণের রয়েছে, যা বিভিন্ন স্টক ইনডেক্স, সেक्टर বা সম্পদ শ্রেণীকে ট্র্যাক করে। সুতরাং, আপনার বিনিয়োগের লক্ষ্যের উপর নির্ভর করে আপনি সেরা ETFটি বেছে নিতে পারেন।

এক্সচেঞ্জ-ট্রেডেড ফান্ড (ETF)গুলি স্টক এক্সচেঞ্জে কেনা-বেচা করা হয় এমন বিনিয়োগের ঝুলি। এগুলি মিউচুয়াল ফান্ডের অনুরূপ, তবে কিছু গুরুত্বপূর্ণ পার্থক্য রয়েছে।

ETF কীভাবে কাজ করে:

1. তৈরি: একটি ETF একটি তহবিল পরিচালক দ্বারা তৈরি করা হয় যিনি স্টক, বন্ড, komoditi বা অন্যান্য সম্পদের একটি নির্দিষ্ট ঝুলি নির্বাচন করেন। এই ঝুলি একটি নির্দিষ্ট ইনডেক্স, সেক্টর বা বিনিয়োগ কৌশল ট্র্যাক করতে পারে।
2. শেয়ার তৈরি: তহবিল পরিচালক তারপরে ETF-এর শেয়ার তৈরি করে। এই শেয়ারগুলি ঝুলির মূল্যের প্রতিনিধিত্ব করে।
3. স্টক এক্সচেঞ্জে তালিকাভুক্তি: ETF-এর শেয়ারগুলি তারপরে একটি স্টক এক্সচেঞ্জে তালিকাভুক্ত করা হয়, যেখানে সেগুলি যেকোনো বিনিয়োগকারী কিনতে বা বিক্রি করতে পারেন।
4. মূল্য নির্ধারণ: ETF-এর দাম সরবরাহ এবং চাহিদার উপর ভিত্তি করে ক্রমাগত পরিবর্তিত হয়। যখন একজন বিনিয়োগকারী একটি শেয়ার কিনে, তখন তারা তহবিলে অর্থ যোগ করে এবং ঝুলির মালিকানার একটি অংশ পায়। যখন একজন বিনিয়োগকারী একটি শেয়ার বিক্রি করে, তখন তারা তহবিল থেকে অর্থ তোলে।
5. ঝুলি পুনরায় ভারসাম্যপূর্ণ: তহবিল পরিচালক নিয়মিতভাবে নিশ্চিত করার জন্য ঝুলি পুনরায় ভারসাম্যপূর্ণ করে যে ETF এখনও তার ট্র্যাক করা ইনডেক্স বা কৌশল অনুসরণ করছে। এর মানে হল যে তারা প্রয়োজনে শেয়ার কিনতে বা বিক্রি করতে পারে।

ETF-এর সুবিধা:

• বৈচিত্র্যকরণ: ETF-একক বিনিয়োগের মাধ্যমে বিনিয়োগকারীদের বিভিন্ন সম্পদে বৈচিত্র্য করতে দেয়।
• সুবিধাজনক: ETF-গুলি স্টকের মতো কেনা-বেচা করা সহজ, তাই বিনিয়োগকারীরা যেকোনো সময় তাদের পোর্টফোলিও সামঞ্জস্য করতে পারেন।
• কম খরচে: ETF-গুলি সাধারণত মিউচুয়াল ফান্ডের চেয়ে কম খরচে পরিচালিত হয়।
• ট্যাক্স সুবিধা: কিছু ETF-এর ট্যাক্স সুবিধা রয়েছে যা বিনিয়োগকারীদের অর্থ সাশ্রয় করতে সহায়তা করতে পারে।

ETF-এর ঝুঁকি:

• বাজার ঝুঁকি: সমস্ত বিনিয়োগের মতো, ETF-গুলি বাজার ঝুঁকির সম্ভবনা থাকে। এর মানে হল যে তাদের মূল্য বাজারের সাথে ওঠানামা করতে পারে।
• ট্র্যাকিং ত্রুটি: ETF-এর ট্র্যাক করা ইনডেক্স বা কৌশলের পারফরম্যান্সের সাথে নিখুঁতভাবে মেলে নাও যেতে পারে।

ETF-এর অনেকগুলি বিভিন্ন ধরণ রয়েছে, তবে কিছু সবচেয়ে সাধারণগুলির মধ্যে রয়েছে:

• ইক্যুইটি ETF-গুলি: এই ETF-গুলি স্টকের ঝুলি ট্র্যাক করে। তারা একটি নির্দিষ্ট ইনডেক্স, যেমন S&P 500 বা একটি নির্দিষ্ট সেক্টর, যেমন প্রযুক্তি বা স্বাস্থ্যসেবা অনুসরণ করতে পারে।
• বন্ড ETF-গুলি: এই ETF-গুলি বন্ডের ঝুলি ট্র্যাক করে। তারা সরকারি বন্ড, কর্পোরেট বন্ড বা উভয়ের মিশ্রণ অন্তর্ভুক্ত করতে পারে।
• কমোডিটি ETF-গুলি: এই ETF-গুলি komoditiর ঝুলি ট্র্যাক করে। এর মধ্যে সোনা, রূপা, তেল বা শস্য অন্তর্ভুক্ত থাকতে পারে।
• মুদ্রা ETF-গুলি: এই ETF-গুলি মুদ্রার ঝুলি ট্র্যাক করে। এর মধ্যে মার্কিন ডলার, ইউরো বা জাপানি ইয়েন অন্তর্ভুক্ত থাকতে পারে।
• বিকল্প ETF-গুলি: এই ETF-গুলি বিকল্পগুলির ঝুলি ট্র্যাক করে। বিকল্পগুলি এমন চুক্তি যা বিনিয়োগকারীদের একটি নির্দিষ্ট মূল্যে একটি স্টক বা অন্যান্য সম্পদ কিনতে বা বিক্রি করার অধিকার দেয়।

এছাড়াও আরও অনেকগুলি নির্দিষ্ট ETF রয়েছে যা নির্দিষ্ট শিল্প, দেশ বা বিনিয়োগ কৌশলগুলিতে ফোকাস করে।

ETF বেছে নেওয়ার সময়, আপনার বিনিয়োগের লক্ষ্য এবং ঝুঁকি সহনশীলতা বিবেচনা করা গুরুত্বপূর্ণ। আপনি যে ETF-এ বিনিয়োগ করতে চান তার খরচ এবং ট্র্যাকিং ত্রুটিও আপনার গবেষণা করা উচিত।

ETF-এর বেশ কিছু সুবিধা রয়েছে যা তাদেরকে বিনিয়োগকারীদের জন্য একটি আকর্ষণীয় বিকল্প করে তোলে। এর মধ্যে কয়েকটি হল:

বৈচিত্র্যকরণ: ETF-একক বিনিয়োগের মাধ্যমে বিনিয়োগকারীদের তাদের পোর্টফোলিওতে বৈচিত্র্য আনতে সহায়তা করে। কারণ এগুলি স্টক, বন্ড, komoditi বা অন্যান্য সম্পদের একটি ঝুলি ধারণ করে।

সুবিধাজনক: ETF-গুলি স্টকের মতো কেনা-বেচা করা সহজ, তাই বিনিয়োগকারীরা যেকোনো সময় তাদের পোর্টফোলিও সামঞ্জস্য করতে পারেন।

কম খরচে: ETF-গুলি সাধারণত মিউচুয়াল ফান্ডের চেয়ে কম খরচে পরিচালিত হয়। কারণ এগুলি সক্রিয়ভাবে পরিচালিত হয় না এবং তাদের কম কর্মী এবং প্রশাসনিক খরচ রয়েছে।

ট্যাক্স সুবিধা: কিছু ETF-এর ট্যাক্স সুবিধা রয়েছে যা বিনিয়োগকারীদের অর্থ সাশ্রয় করতে সহায়তা করতে পারে। উদাহরণস্বরূপ, কিছু ETF মূলধন লাভ এবং লভ্যাংশের উপর কম ট্যাক্স প্রদান করে।

স্বচ্ছতা: ETF-গুলি খুবই স্বচ্ছ, এবং তাদের ঝুলি এবং পারফরম্যান্স সম্পর্কে তথ্য সহজেই পাওয়া যায়।

লিকুইডিটি: ETF-গুলি খুবই লিকুইড, যার মানে হল যেগুলি কেনা এবং বিক্রি করা সহজ।

কার্যকারিতা: ETF-গুলি একটি নির্দিষ্ট ইনডেক্স বা বাজারের পারফরম্যান্স অনুকরণ করার জন্য ডিজাইন করা হয়েছে, যা তাদের বিনিয়োগকারীদের জন্য ভাল রিটার্ন অর্জনের সম্ভাবনা প্রদান করে।

বিভিন্ন বিনিয়োগের কৌশল: ETF-গুলি বিভিন্ন বিনিয়োগের কৌশলের জন্য ব্যবহার করা যেতে পারে, যেমন দীর্ঘমেয়াদী বৃদ্ধি, মূল্য বিনিয়োগ বা আয় বিনিয়োগ।

নিয়ন্ত্রণ: ETF-গুলি বিনিয়োগকারীদের তাদের পোর্টফোলিওতে আরও বেশি নিয়ন্ত্রণ প্রদান করে। কারণ তারা নির্দিষ্ট স্টক বা বন্ড বেছে নেওয়ার পরিবর্তে নির্দিষ্ট ইনডেক্স বা বাজারের এক্সপোজার পেতে পারে।

যোগ্যতা: ETF-গুলি বিভিন্ন আকারের বিনিয়োগকারীদের জন্য উপযুক্ত, ছোট বিনিয়োগকারীদের জন্যও। কারণ তারা তুলনামূলকভাবে কম পরিমাণ অর্থে বাজারে প্রবেশ করার সুযোগ করে দেয়।

ETF-এ বিনিয়োগের ঝুঁকি:

যদিও ETF-এর অনেক সুবিধা রয়েছে, তবে কিছু ঝুঁকিও রয়েছে যা বিবেচনা করা উচিত। এর মধ্যে কয়েকটি হল:

ETF-এ বিনিয়োগ করা একটি সহজ প্রক্রিয়া যা আপনি নিম্নলিখিত পদক্ষেপগুলি অনুসরণ করে করতে পারেন:

1. একটি ব্রোকারেজ অ্যাকাউন্ট খুলুন:

ETF-এ বিনিয়োগ করার জন্য, আপনার প্রথমে একটি ব্রোকারেজ অ্যাকাউন্ট খুলতে হবে। অনলাইন ব্রোকার এবং ঐতিহ্যবাহী ফুল-সার্ভিস ব্রোকার সহ বিভিন্ন ধরণের ব্রোকারেজ ফার্ম উপলব্ধ রয়েছে। আপনার জন্য কোন ব্রোকারটি সঠিক তা নির্ধারণ করার সময়, ফি, বিনিয়োগের বিকল্প এবং গ্রাহক পরিষেবাগুলি বিবেচনা করা গুরুত্বপূর্ণ।

2. আপনার গবেষণা করুন:

একবার আপনার একটি ব্রোকারেজ অ্যাকাউন্ট খুললে, আপনার গবেষণা করা এবং আপনার জন্য উপযুক্ত ETF-গুলি বেছে নেওয়া গুরুত্বপূর্ণ। বিভিন্ন ধরণের ETF উপলব্ধ রয়েছে, তাই আপনার বিনিয়োগের লক্ষ্য এবং ঝুঁকি সহনশীলতার সাথে মানানসই এমনগুলি বেছে নেওয়া গুরুত্বপূর্ণ।

3. ETF-এর অর্ডার দিন:

আপনি আপনার ব্রোকারেজ অ্যাকাউন্টের মাধ্যমে অনলাইনে বা ফোনে ETF-এর অর্ডার দিতে পারেন। অর্ডার দেওয়ার সময়, আপনি কত শেয়ার কিনতে চান তা নির্ধারণ করতে হবে।

4. আপনার বিনিয়োগ পর্যবেক্ষণ করুন:

একবার আপনি ETF-এ বিনিয়োগ করলে, আপনার বিনিয়োগ পর্যবেক্ষণ করা এবং প্রয়োজনে সমন্বয় করা গুরুত্বপূর্ণ। বাজার পরিবর্তনের সাথে সাথে আপনার বিনিয়োগের মূল্য ওঠানামা করতে পারে, তাই আপনার বিনিয়োগের লক্ষ্যগুলির সাথে এগুলি এখনও সামঞ্জস্যপূর্ণ তা নিশ্চিত করার জন্য নিয়মিতভাবে আপনার পোর্টফোলিও পর্যালোচনা করা গুরুত্বপূর্ণ।

ETF-এ বিনিয়োগ করার সময় কিছু টিপস:

• আপনার বিনিয়োগের লক্ষ্য এবং ঝুঁকি সহনশীলতা বিবেচনা করুন।
• আপনার গবেষণা করুন এবং আপনার জন্য উপযুক্ত ETF-গুলি বেছে নিন।
• বিভিন্ন সম্পদের মধ্যে আপনার বিনিয়োগ বৈচিত্র্য করুন।
• দীর্ঘমেয়াদী চিন্তাভাবনা করুন এবং বাজারের স্বল্পমেয়াদী ওঠানামার জন্য আপনার বিনিয়োগ বিক্রি করবেন না।
• নিয়মিতভাবে আপনার বিনিয়োগ পর্যবেক্ষণ করুন এবং প্রয়োজনে সমন্বয় করুন।

ETF-এ বিনিয়োগ করা আপনার সম্পদের বৃদ্ধি করার এবং আপনার আর্থিক লক্ষ্য অর্জনের একটি দুর্দান্ত উপায় হতে পারে। যাইহোক, যেকোনো বিনিয়োগের মতো, ETF-এ বিনিয়োগের সাথে কিছু ঝুঁকি জড়িত। বিনিয়োগ করার আগে আপনার গবেষণা করা এবং আপনার জন্য সঠিক সিদ্ধান্ত নেওয়া গুরুত্বপূর্ণ।